Analisis Struktur Modal dalam Meningkatkan Profitabilitas pada PT. BNI (Persero)Tbk Periode 2021-2024

Muh. Haekal Yunus; Urfatima Azzahra Baso; Nadia Nadia; Wulan Anugriani Pradina; Ni Kadek Dwi Adnyani

doi:10.54065/jss.5.2.2025.921

Authors

Muh. Haekal Yunus Universitas Andi Djemma Palopo
Urfatima Azzahra Baso Universitas Andi Djemma Palopo
Nadia Nadia Universitas Andi Djemma Palopo
Wulan Anugriani Pradina Universitas Andi Djemma Palopo
Ni Kadek Dwi Adnyani Universitas Andi Djemma Palopo

DOI:

https://doi.org/10.54065/jss.5.2.2025.921

Keywords:

Struktur Modal, Profitabilitas, Debt to Asset Ratio, Debt to Equity Ratio, Return on Asset, Return on Equity

Abstract

Urgensi pada penelitian ini adalah untuk menganalisis hubungan antara struktur modal dan profitabilitas pada PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk periode 2021–2024. Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui dan menganalisis struktur modal dalam meningkatkan profitabilitas pada PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk selama periode 2021–2024. Urgensi penelitian ini terletak pada pentingnya sektor perbankan sebagai motor penggerak perekonomian nasional, di mana efisiensi struktur modal berperan strategis dalam menjaga stabilitas keuangan sekaligus meningkatkan daya saing. Dalam konteks ini, analisis struktur modal dan profitabilitas menjadi relevan untuk memahami sejauh mana pengelolaan leverage dapat mendorong pertumbuhan kinerja bank secara berkelanjutan. Penelitian ini menggunakan pendekatan kuantitatif dengan teknik pengumpulan data berupa dokumentasi, yaitu mengumpulkan data sekunder dari laporan keuangan resmi PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk. Data yang diperoleh mencakup laporan posisi keuangan (neraca) dan laporan laba rugi selama periode 2021–2024. Analisis data dilakukan secara deskriptif melalui perhitungan rasio keuangan, yaitu Debt to Asset Ratio (DAR), Debt to Equity Ratio (DER), Return on Asset (ROA), dan Return on Equity (ROE), dengan mengacu pada standar penilaian industri. Hasil penelitian menunjukkan bahwa struktur modal BNI didominasi oleh pendanaan berbasis utang, dengan nilai DAR dan DER berada pada kategori tinggi dan tidak baik jika dibandingkan dengan standar industri umum, namun masih wajar dalam konteks perbankan. Meski demikian, terdapat tren penurunan pada kedua rasio tersebut, mengindikasikan adanya upaya penguatan ekuitas perusahaan. Di sisi lain, rasio profitabilitas ROA dan ROE menunjukkan peningkatan selama periode pengamatan, yang menandakan perbaikan efisiensi pengelolaan aset dan ekuitas dalam menghasilkan laba. Temuan ini menegaskan bahwa penguatan struktur modal melalui pengurangan proporsi utang terhadap aset dan ekuitas berdampak positif terhadap profitabilitas BNI. Oleh karena itu, strategi keuangan yang berorientasi pada penguatan permodalan internal dan optimalisasi aset menjadi langkah penting dalam mendukung pertumbuhan kinerja keuangan secara berkelanjutan

References

Adur, M. D., Wiyani, W., & Ratri, A. M. (2018). Analisis kinerja keuangan perusahaan rokok. Jurnal Bisnis dan Manajemen, 5(2). https://doi.org/10.26905/jbm.v5i2.2664

Ardiles, D. E. (2024). Pengaruh leverage, debt maturity, kebijakan dividen dan cash holdings terhadap kinerja keuangan perusahaan: (Studi pada perusahaan manufaktur yang terdaftar di BEI Tahun 2019–2020). Jurnal Akuntansi, Keuangan, Perpajakan dan Tata Kelola Perusahaan, 1(3), 194–212. https://doi.org/10.59407/jakpt.v1i3.552

Budhiarjo, I. S., Irnawati, J., & Mulyani, S. (2020). Pengembangan kualitas sumber daya manusia dalam lembaga keuangan (perbankan syariah). Dedikasi PKM, 1(2), 87. https://doi.org/10.32493/dedikasipkm.v1i2.6448

Dayanty, A., & Setyowati, W. (2020). Pengaruh kinerja keuangan dan struktur modal terhadap nilai perusahaan yang dimoderasi variabel ukuran perusahaan (Studi empiris pada perusahaan sektor perdagangan, jasa, dan investasi yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia tahun 2016–2018). Magisma: Jurnal Ilmiah Ekonomi dan Bisnis, 8(2), 77–87. https://doi.org/10.35829/magisma.v8i2.85

Dharma, B., Ramadhani, Y., & Reitandi, R. (2023). Pentingnya laporan keuangan untuk menilai kinerja suatu perusahaan. El-Mujtama: Jurnal Pengabdian Masyarakat, 4(1), 137–143. https://doi.org/10.47467/elmujtama.v4i1.3209

Febrianti, F., Purba, F. N., Herlina, D., & Manda, G. S. (2025). Analisis risiko keuangan pada PT Telkom Indonesia Tbk pada periode 2021–2024. Jurnal Informatika Ekonomi Bisnis, 7(2), 423–427. https://doi.org/10.37034/infeb.v7i2.1177

Ginting, Y. P. (2022). Pengaruh debt to assets ratio, debt to equity ratio, return on equity dan equity to asset ratio terhadap harga saham pada perusahaan industri barang konsumsi yang terdaftar di BEI periode 2016–2020 [Doctoral dissertation, Sekolah Tinggi Ilmu Ekonomi Indonesia].

Hasrah, A. R., Risnawati, R., Lisnawati, L., & Sani, C. (2025). Pengaruh faktor ekonomi terhadap kinerja perbankan syariah: Program edukasi dan penguatan kepercayaan nasabah. ABDI SAMULANG: Jurnal Pengabdian Kepada Masyarakat, 4(1), 17–30. https://doi.org/10.61477/abdisamulang.v4i1.54

Inayah, Z. (2022). Analisis struktur modal, profitabilitas dan kinerja keuangan terhadap nilai perusahaan (Penelitian literature review manajemen keuangan). Jurnal Manajemen Pendidikan dan Ilmu Sosial, 3(2), 788–795. https://doi.org/10.38035/jmpis.v3i2.1141

Nugroho, W., Silaen, M., Parhusip, A., & Al-Amin, A.-A. (2024). Optimalisasi return on asset (ROA) dan return on equity (ROE) untuk meningkatkan daya saing perbankan di bursa saham. COSMOS: Jurnal Ilmu Pendidikan, Ekonomi dan Teknologi, 1(4), 184–198. https://doi.org/10.37567/cosmos.v1i4.153

Pratiwi, E. S. (2025). Analisis pengaruh profil risiko terhadap profitabilitas bank syariah [Doctoral dissertation, Universitas Islam Indonesia].

Prihatin, K. S. (2019). Analisis perbandingan kinerja keuangan bank syariah dan bank konvensional. Progress: Jurnal Pendidikan, Akuntansi dan Keuangan, 2(2), 136–146.

Purwitasari, E., & Septiani, A. (2019). Analisis pengaruh struktur modal terhadap profitabilitas (Studi empiris pada perusahaan manufaktur yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia tahun 2009–2011). Fakultas Ekonomika dan Bisnis. https://doi.org/10.47080/progress.v2i2.615

Putra, M. W., Darwis, D., & Priandika, A. T. (2021). Pengukuran kinerja keuangan menggunakan analisis rasio keuangan sebagai dasar penilaian kinerja keuangan (Studi kasus: CV Sumber Makmur Abadi Lampung Tengah). Jurnal Ilmiah Sistem Informasi Akuntansi, 1(1), 48–59. https://doi.org/10.33365/jimasia.v1i1.889

Rustendi, T. (2019). Pengaruh kecukupan modal terhadap stabilitas keuangan bank perkreditan rakyat. Jurnal Riset Akuntansi dan Keuangan, 7(3). https://doi.org/10.17509/jrak.v7i3.18030

Simarangkir, D. W. E., Sari, F. N. A. S., & Andini, I. W. (2025). Analisis pengaruh struktur modal terhadap profitabilitas dan kinerja pada perusahaan. Journal of Multidisciplinary Inquiry in Science, Technology and Educational Research, 2(1), 107–115.

Suaidah, Y. M. (2025). Pengaruh leverage terhadap return saham dengan profitabilitas sebagai variabel moderating pada perusahaan sektor perbankan. Jurnal Ekuivalensi, 11(1), 126–139. https://doi.org/10.51158/wg4z2509

Supriyaningsih, O. (2020). Analisis kinerja perbankan syariah di Indonesia dengan menggunakan pendekatan Islamicity Indexes. Revenue: Jurnal Manajemen Bisnis Islam, 1(1), 65–80. https://doi.org/10.24042/revenue.v1i01.5714

Thayib, B., Murni, S., & Maramis, J. B. (2017). Analisis perbandingan kinerja keuangan bank syariah dan bank konvensional. Jurnal EMBA: Jurnal Riset Ekonomi, Manajemen, Bisnis dan Akuntansi, 5(2). https://doi.org/10.35794/emba.v5i2.16392

Trianto, A. (2017). Analisis laporan keuangan sebagai alat untuk menilai kinerja keuangan perusahaan pada PT Bukit Asam (Persero) Tbk Tanjung Enim. Jurnal Ilmiah Ekonomi Global Masa Kini, 8(3), 1–10. https://doi.org/10.36982/jiegmk.v8i3.346